Gemini биржа: история, услуги и IPO на Nasdaq

Gemini биржа — это американская криптовалютная платформа, которая с 2015 года предоставляет услуги торговли и хранения цифровых активов. Основанная братьями Винклевоссами, компания стала одной из ведущих бирж в индустрии, предложив инновационные решения для инвесторов и трейдеров.

Gemini Space Station Inc. (Gemini) — американская криптовалютная биржа и депозитарный банк. Компания была основана в 2014 году братьями Камероном и Тайлером Винклевоссами.

История

Запуск

Тайлер и Камерон Винклевоссы объявили о Gemini в июне 2013 года, а компания начала работу 25 октября 2015 года. Gemini начала облегчать покупку и хранение биткойнов через систему приватных ключей и защищённых паролем сред. Компания получила лицензию Limited Purpose Trust Charter от Департамента финансовых услуг штата Нью-Йорк в октябре 2015 года. Впоследствии Gemini расширила спектр предоставляемых финансовых услуг, включив поддержку FIX и API.

5 мая 2016 года губернатор штата Нью-Йорк Эндрю Куомо объявил об одобрении Gemini в качестве первой лицензированной американской биржи Ethereum. Кроме того, в 2016 году Gemini объявила, что позволит пользователям выводить Ethereum Classic (ETC) с биржи после хардфорка кода Ethereum.

Развитие

В октябре 2017 года Gemini объявила, что позволяет зарегистрированным пользователям выводить Bitcoin Cash с биржи при условии наличия баланса на момент хардфорка биткойна в августе 2017 года.

В декабре 2017 года Чикагская биржа опционов (CBOE) начала использовать Gemini для расчётов по своим фьючерсным контрактам на биткойн. CBOE сотрудничала с Gemini для использования её котировок в долларах США при аукционной цене этих контрактов. В марте 2019 года CBOE объявила о прекращении листинга фьючерсов на биткойн.

В апреле 2018 года Gemini начала предлагать услугу «Block Trading». Она позволяет пользователям покупать и продавать большие объёмы цифровых активов вне основных книг заказов Gemini, создавая дополнительный механизм ликвидности при торговле крупными объёмами. Также в апреле Gemini начала использовать технологию NASDAQ SMARTS для мониторинга сделок и борьбы с мошенничеством и манипуляциями ценами на бирже. 14 мая 2018 года Департамент финансовых услуг Нью-Йорка объявил об одобрении Gemini для предложения Zcash (ZEC) на своей платформе, став первой лицензированной биржей, предоставляющей услуги торговли и хранения этого активов. 10 сентября 2018 года Gemini получила нормативное одобрение на новый продукт — Gemini dollar (GUSD) от NYDFS и начала торговлю этой монетой в тот же день. Gemini описала продукт как стейблкойн, поддерживающий паритет 1:1 с американским долларом. 3 октября 2018 года было объявлено, что Gemini получила страховку цифровых активов, покрывающую токены и монеты, хранящиеся на её бирже. Страховка была организована компанией Aon, лондонской консалтинговой фирмой по управлению рисками, и застрахована консорциумом глобальных страховщиков.

В ноябре 2019 года Gemini Trust Co. приобрела Nifty Gateway на неразглашаемую сумму. Nifty Gateway — это маркетплейс для NFT. Целью маркетплейса является выступление в качестве депозитария для различных активов, включая свидетельства о собственности, паспорта, сырьё, коллекционные предметы, персонажей видеоигр, фильмы, музыку и билеты на события.

В мае 2020 года было объявлено о партнёрстве с Samsung, позволяющем пользователям смартфонов Samsung связать свои кошельки Samsung Blockchain Wallet со своими аккаунтами Gemini для просмотра балансов и передачи криптовалют.

В феврале 2021 года Gemini объявила о запуске Gemini Earn в партнёрстве с криптовалютным брокером Genesis, предлагающего 7,4% доход на депозиты клиентов.

В ноябре 2021 года Gemini привлекла инвестиции в размере 400 миллионов долларов, оценив материнскую компанию Gemini Space Station, LLC, в 7,1 миллиарда долларов.

Нормативные проблемы и международное расширение

2 июня 2022 года Комиссия по торговле товарными фьючерсами (CFTC) подала иск против Gemini на основании предполагаемого искажения информации о бирже и фьючерсных контрактах компании во время встреч с CFTC в 2017 году. Иск направлен на блокирование торговли Gemini и её аффилированных лиц товарами и получения дальнейших инвестиций, а также наложение денежных штрафов. Также 2 июня Камерон и Тайлер Винклевоссы объявили о сокращении 10% штата компании, ссылаясь на «фазу сжатия», известную как «крипто-зима» в криптовалютной индустрии.

12 января 2023 года Комиссия по ценным бумагам и биржам (SEC) предъявила обвинения Gemini Trust Company в незарегистрированном предложении и продаже ценных бумаг розничным инвесторам через программу кредитования криптоактивов Gemini Earn. В рамках того же разбирательства SEC также предъявила обвинения Genesis Global Capital, дочерней компании Digital Currency Group, которая держала примерно 900 миллионов долларов активов инвесторов от 340 000 клиентов Gemini Earn. Gemini Earn была закрыта в январе 2023 года после того, как Genesis приостановила выводы в ноябре 2022 года. SEC требует постоянного судебного запрета, возврата незаконно полученных доходов плюс проценты до вынесения решения и гражданские штрафы против обеих компаний.

6 февраля 2023 года Genesis Global Holdco объявила о принципиальном соглашении с Digital Currency Group и кредиторами Genesis Global Capital, включая Gemini. Gemini внесёт «до 100 миллионов долларов наличными» в соглашение о реструктуризации и восстановлении.

В мае 2023 года Gemini объявила, что Дублин, Ирландия, будет местом расположения европейского офиса компании. Однако в январе 2025 года Gemini перенесла европейскую штаб-квартиру из Дублина на Мальту, ссылаясь на различия в современном нормативно-правовом ландшафте.

В январе 2024 года Gemini получила криптовалютную регистрацию во Франции, позволяющую компании предоставлять услуги в стране.

В январе 2025 года Gemini достигла урегулирования в размере 5 миллионов долларов с Комиссией по торговле товарными фьючерсами США (CFTC) по обвинениям в том, что она давала вводящие в заблуждение заявления более семи лет назад относительно подверженности фьючерсного контракта на биткойн манипуляциям ценами. CFTC подала иск против Gemini в 2022 году.

Судебный процесс в Нью-Йорке в 2023 году

19 октября 2023 года генеральный прокурор Нью-Йорка Летиция Джеймс подала иск против Gemini и компаний цифровых активов Digital Currency Group и Genesis Global Capital. Иск сосредоточился на Gemini Earn, программе через Gemini, которая обещала пользователям безопасный способ получения высокопроцентного дохода; в иске говорилось, что Gemini обманула инвесторов относительно рисков услуги кредитования, которую она предоставляла совместно с Genesis. Джеймс заявила, что 230 000 инвесторов потеряли свои деньги из-за этой программы. Джеймс потребовала более 3 миллиардов долларов в качестве возмещения убытков от Gemini и Genesis.

В феврале 2024 года Genesis урегулировала дело после подачи заявления о банкротстве. Часть соглашения предусматривает, что Genesis вернёт активы инвесторам и выплатит 21 миллион долларов SEC; сделка была завершена в марте 2024 года.

1 марта 2024 года Gemini согласилась вернуть по крайней мере 1,1 миллиарда долларов пользователям своей остановленной программы Earn и выплатить штраф в размере 37 миллионов долларов в соответствии с урегулированием с Департаментом финансовых услуг Нью-Йорка по обвинениям в небезопасных практиках, связанных с её партнёрством с ныне обанкротившейся Genesis Global Capital.

Листинг на Nasdaq в 2025 году

16 августа 2025 года Gemini официально подала регистрационное заявление S-1 в Комиссию по ценным бумагам и биржам США (SEC), сигнализируя о намерении выйти на публику на Nasdaq Global Select Market под тикером GEMI.

Позже, 21 августа 2025 года, Gemini объявила, что получила лицензию Markets in Crypto-Assets (MiCA) от Управления финансовых услуг Мальты (MFSA), предоставляющую ей нормативное одобрение на деятельность во всех 27 государствах-членах Европейского союза.

12 сентября 2025 года Gemini официально начала торговлю на Nasdaq Global Select Market под тикером GEMI после своего первичного размещения акций. IPO был оценён в 28 долларов за акцию, а акции Gemini открылись на уровне 37,01 доллара, оценив компанию примерно в 3,3 миллиарда долларов.

Перебои в обслуживании

Основной проблемой сайта было сохранение доступности при чрезмерно высоких объёмах трафика — относительно частое явление для любого веб-сайта, получающего необычное количество трафика. Например, 28 ноября 2017 года как Gemini, так и Coinbase вышли из строя на несколько часов. Gemini показывала сообщение об ошибке «504 gateway time-out», а страница статуса показывала «Systems are currently experiencing degraded performance». Впоследствии в блоге Gemini было опубликовано следующее комментарий: «Это не первая проблема масштабирования, с которой мы столкнулись, и не последняя. Мы продолжаем улучшать мониторинг производительности и инфраструктуры, чтобы быстрее выявлять потенциальные проблемы в будущем».

Что такое Gemini биржа и как она работает